外匯交易分析

經(jīng)濟數(shù)據(jù)及外匯市場∶ 美國紐約聯(lián)儲發(fā)布最新月度調(diào)查結(jié)果顯示，由于特朗普政府即將宣布關(guān)稅措施，美國1月一至三年期通脹預期持穩(wěn)于3%，五年期通脹預期從2.7%上升至3%，創(chuàng)下去年5月以來的最高水平。 在經(jīng)歷了上周五密歇根消費者調(diào)查爆表的通脹數(shù)據(jù)后，美聯(lián)儲的最新調(diào)查給予了市場一定安慰。 ? 根據(jù)市場定價，投資者目前預期美聯(lián)儲在3月維持利率不變的概率較高，僅有2個基點的降息預期。 5月和6月的降息預期分別為7個基點和16個基點，而到12月底，市場預期累計降息幅度為38個基點。 ? 但市場仍擔憂關(guān)稅政策可...

經(jīng)濟數(shù)據(jù)及外匯市場∶ 美國上周首申人數(shù)21.9萬人超預期，從數(shù)十年低點小幅回升，美債收益率普遍小幅上行，市場密切關(guān)注周五非農(nóng)數(shù)據(jù)， 預計1月份非農(nóng)就業(yè)人數(shù)增長16.9萬人，低于12月份增加的25.6萬，失業(yè)率保持在4.1%不變 ? 美國財政部長貝森特表示，特朗普政府希望保持強美元，近期財政部發(fā)債策略不變，國債發(fā)行規(guī)模預計無變化，政府資金充足。美國永遠不會債務違約。 ? 美國10年期基準國債收益率尾盤漲1.41個基點，報4.4322%，日內(nèi)交投區(qū)間為4.4101%-4.4583%。兩年期美債收益率漲1.66個基點，報4.2035%，日...

經(jīng)濟數(shù)據(jù)及外匯市場∶ 俄烏地緣政治沖突升溫，普京簽署法令，批準新版俄羅斯核威懾國家基本政策，等于降低核打擊門檻并可能激化與美國的緊張局勢。 俄羅斯∶立場是核戰(zhàn)爭不會發(fā)生；美國∶沒有理由因俄羅斯決定調(diào)整核態(tài)勢。 消息直接推動避險資產(chǎn)集體走高，歐美國債收益率下跌，美元、日元、瑞士法郎和黃金上 ? 經(jīng)濟數(shù)據(jù)方面，美國10月新屋開工環(huán)比下降3.1%創(chuàng)三個月新低，在盤初加深美債收益率跌幅。 美聯(lián)儲施密德∶較大的財政赤字不會引發(fā)通脹，因為美聯(lián)儲將會加以防范，盡管這可能意味著更高的利率。 ? 尾...

美國數(shù)據(jù)及外匯市場∶ 紐約聯(lián)邦儲備銀行8月的數(shù)據(jù)顯示，1年期和5年期的通脹預期保持穩(wěn)定，分別為3%和2.8%。 3年期通脹預期略有上升，從7月的2.3%增至2.5%。同時，8月的就業(yè)趨勢指數(shù)從修正后的108.71小幅攀升至109.04。 ? 兩年期美債收益率漲2.67個基點，美國10年期基準國債收益率跌0.57個基點，2/10年期美債收益率曲線連續(xù)兩天結(jié)束倒掛 歐元區(qū)基準的10年期德債收益率跌0.4個基點。兩年期德債收益率跌1.6個基點 福匯提供債權(quán)類產(chǎn)品CFD，交易代碼∶2年美國國庫票據(jù)2USNote，5年美國國庫票據(jù)5USNote，10年美國國...

美國數(shù)據(jù)及外匯市場∶ 美國非農(nóng)就業(yè)報告顯示，6月新增就業(yè)崗位206K個，高于預期的190K個，但4月和5月非農(nóng)新增就業(yè)人數(shù)大幅下調(diào)，抵消了6月份超預期的影響。 此外，失業(yè)率意外升至兩年半來最高水平，工資增長降至三年來最低水平，增加了美國勞動力市場降溫的跡象。 投資者對美聯(lián)儲降息前景抱樂觀預期，芝商所美聯(lián)儲觀察工具顯示，9月降息25基點的可能性從66.5%提升至71.1%，而12月進行第二次降息的可能性上升至46.5%，投資者已完全預期年底前美聯(lián)儲將降息兩次。 非農(nóng)數(shù)據(jù)公布后，美股、美債走高，美元承壓。 ? ...

美國數(shù)據(jù)及外匯市場∶ 美聯(lián)儲及歐洲央行的最新會議紀要均顯示，盡管對通脹前景信心增強，但政策制定者認識到抗通脹之戰(zhàn)尚未結(jié)束，對于通脹回到目標的確切速率尚不能確定，增加了央行政策前景的不確定性。 市場繼續(xù)關(guān)注周五美國非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)，以尋找歐洲央行和美聯(lián)儲降息前景的線索。市場預計6月份非農(nóng)就業(yè)人數(shù)將新增19萬人，而失業(yè)率將保持在4%。 ? 根據(jù)美國國會預算辦公室（CBO）6月中旬公布的報告，到2028年，美國聯(lián)邦債務預計將達到GDP的109%，到2034年更將激增至122%，是過去50年平均GDP占比的2.5倍。 CBO...

美國數(shù)據(jù)及外匯市場∶ 美國經(jīng)濟數(shù)據(jù)基本向好，市場風險情緒提升 美國至3月16日當周初請失業(yè)金人數(shù)21萬人，低于預期的21.5萬人，高于前值的20.9萬人。 2月成屋銷售總數(shù)年化環(huán)比增長9.5%至438萬戶，創(chuàng)一年新高，庫存激增至2020年以來同期最高，售價中位數(shù)同比增5.7%至38.45萬美元的歷史同期新高。 美國3月Markit制造業(yè)PMI初值超預期增至2022年中旬以來的21個月新高，服務業(yè)PMI初值創(chuàng)3個月新低，但都處于擴張區(qū)間。 美聯(lián)儲周三貨幣決議表明，央行不太擔心近期通脹上升，在勞動力市場依舊強勁的背景下，美聯(lián)儲依然...

美國數(shù)據(jù)及外匯市場∶ 美聯(lián)儲連續(xù)五次會議保持利率不變，重申對通脹降至目標更有信心再降息、實現(xiàn)就業(yè)和通脹目標的風險更趨平衡、縮表仍按計劃進行。自去年7月加息后，聯(lián)儲一直將這一政策利率保持在二十余年來高位。 點陣圖顯示，預計今年降息三次的聯(lián)儲官員增三人至九人，預計降息四次者少三人、僅剩一人。 聯(lián)儲官員的今年利率預期中值持平上次，仍預計今年降息75個基點，明后年的利率預期分別上調(diào)30個和20個基點，預計降息次數(shù)不足一次 聯(lián)儲將今年的GDP增長預期由1.4%大幅上調(diào)至2.1%、失業(yè)率預期小幅下調(diào)至4.0...

美國數(shù)據(jù)及外匯市場∶ 美國2月季調(diào)后非農(nóng)就業(yè)人口錄得增加27.5萬人，為2023年11月來新低。美國2月失業(yè)率升至3.9%，為2022年1月來新高?；Q市場充分定價美聯(lián)儲6月份將降息25個基點。 非農(nóng)數(shù)據(jù)強化6月降息預期，兩年期美債收益率一度降超10個基點，創(chuàng)一個月新低。 歐洲央行政策制定者一致支持在6月份首次降息。 美元指數(shù)創(chuàng)逾一個半月新低，并創(chuàng)兩個多月最大周跌幅。 日本媒體預期∶日本央行考慮3月放棄YCC（收益率曲線控制計劃），新目標轉(zhuǎn)為購債量，結(jié)束負利率政策，日元兩日盤中漲超1%，連創(chuàng)一個月新高。USD/J...

周末俄烏局勢出現(xiàn)了混亂而戲劇化的插曲，在一天多的時間內(nèi)，瓦格納雇傭軍發(fā)動叛亂，并朝莫斯科進軍，然后叛亂又出人意料地迅速終結(jié)。周一歸來，投資者情緒似乎比較穩(wěn)定，受影響較小?？焖贋g覽本周財經(jīng)日歷，重磅事件或數(shù)據(jù)并不多，但市場最是難以預料，或許看似平靜的湖面下正醞釀著新的機會。 6月27日 周二 美國5月耐用品訂單月率；美國新屋銷售；歐央行行長拉加德發(fā)表講話 6月28日 周三 美、歐、英、日央行四位行長參加歐洲央行中央銀行論壇小組討論 6月29日 周四 美國當周初請失業(yè)金人數(shù)；美光科技(MU.US)財...