【福匯市場(chǎng)觀點(diǎn)】黃金漲超2%突破$2400，NAS100跌超2.2%，USD/JPY一度跌3%

美國數(shù)據(jù)及外匯市場(chǎng)∶

美國6月通脹全面超預(yù)期降溫，整體CPI環(huán)比增速為四年來首次轉(zhuǎn)負(fù)，核心同比增速創(chuàng)逾三年新低。貨幣市場(chǎng)現(xiàn)在完全預(yù)計(jì)9月份將降息25個(gè)基點(diǎn)，并且預(yù)計(jì)年內(nèi)可能會(huì)有三次降息。

美國截至7月6日當(dāng)周初請(qǐng)失業(yè)金人數(shù)錄得22.2萬人，低于預(yù)期的23.6萬人，前值從23.8萬人上修至23.9萬人。

 

芝加哥聯(lián)儲(chǔ)主席古爾斯比∶6月的通脹報(bào)告非常出色，根據(jù)數(shù)據(jù)情況，可以考慮一次降息或者一系列降息。

舊金山聯(lián)儲(chǔ)主席戴利∶綜合各項(xiàng)數(shù)據(jù)，可能有必要對(duì)貨幣政策進(jìn)行調(diào)整，今年降息1/2次適宜。

圣路易聯(lián)儲(chǔ)主席穆薩萊姆∶近期數(shù)據(jù)表明通脹取得進(jìn)展，希望有數(shù)據(jù)能讓我有信心預(yù)計(jì)通脹在明年中或明年末達(dá)到2%。

 

兩年期美債收益率跌10.70個(gè)基點(diǎn)，報(bào)4.5109%，CPI數(shù)據(jù)發(fā)布后從4.63%一線跳水至4.50%附近。

美國10年期基準(zhǔn)國債收益率下跌7.59個(gè)基點(diǎn)，報(bào)4.2082%，發(fā)布美國CPI數(shù)據(jù)時(shí)，從日高附近的4.28%一線跳水至4.18%下方

隨著特朗普首次總統(tǒng)辯論表現(xiàn)優(yōu)于拜登，華爾街開始為特朗普可能重返白宮定價(jià)，其中最熱門的交易之一是押注收益率陡峭化。

“特朗普交易”在一線反應(yīng)是，首場(chǎng)辯論后，交易員猛買短債，拋售長債。6月27日當(dāng)周，兩年期和十年期美國國債的利差擴(kuò)大，導(dǎo)致收益率曲線變陡峭約13個(gè)基點(diǎn)，為自去年10月以來的最大的兩日波動(dòng)。

華泰證券分析認(rèn)為，特朗普對(duì)內(nèi)減稅+增加關(guān)稅+限制移民+降息傾向等一系列主要政策方針，被認(rèn)為可能形成寬財(cái)政+寬貨幣的環(huán)境，導(dǎo)致偏高通脹+偏高利率長期化。

福匯提供債權(quán)類產(chǎn)品CFD，交易代碼∶2年美國國庫票據(jù)2USNote，5年美國國庫票據(jù)5USNote，10年美國國庫票據(jù)10USNote，長期歐元債券Bund，德國中期債券Bobl，德國短期債券Schatz

 

美元指數(shù)USDOLLAR跌破此前上漲趨勢(shì)線的支撐（13015附近），并下破斐波那契回調(diào)線0.382位置（12985）

 

非美貨幣普漲。歐元兌美元最高漲0.6%并上逼1.09，創(chuàng)一個(gè)月最高。英鎊兌美元一度漲百點(diǎn)或漲0.8%，至1.295的一年最高，升破1.29關(guān)口。

日元陡然走強(qiáng)，半個(gè)多小時(shí)內(nèi)從161.58急升至157.44，飆升近3%，市場(chǎng)猜測(cè)是否為日本財(cái)務(wù)省出手干預(yù)救匯

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金屬&大宗商品市場(chǎng)∶

在美國6月CPI數(shù)據(jù)公布后，金銀直線拉升并刷新日高，現(xiàn)貨黃金漲超2.2%并突破2400美元關(guān)口，逼近5月20日所創(chuàng)下每盎司2449.89美元的歷史新高?，F(xiàn)貨白銀漲超3%并重回31.7美元上方。

大摩∶預(yù)計(jì)2024年白銀短缺將進(jìn)一步擴(kuò)大。主要包括太陽能、珠寶需求溫和復(fù)蘇，以及ETF資金流出減少。

在牛市情況下，銀價(jià)有望沖擊39美元，再漲25.8%。今年白銀以30%的漲幅成為今年大宗商品中最受關(guān)注的標(biāo)的之一。

 

美元走軟提振買家對(duì)以美元計(jì)價(jià)的石油的需求

WTI原油USOIL收漲0.63%至$82.62。布倫特原油UKOIL漲超0.37%至$85.40

分析指出，降息通常會(huì)刺激經(jīng)濟(jì)增長，從而提振原油需求。摩根大通表示夏季駕車出行利好原油需求。

但國際能源署和歐佩克在石油需求增長問題上存在分歧，國際能源署（IEA）預(yù)測(cè)，今年和明年全球石油需求增長將放緩至每天不到100萬桶，而OPEC維持全球石油需求增長預(yù)測(cè)不變，今年為225萬桶/日，明年為185萬桶/日。

 

但倫敦工業(yè)基本金屬普跌。鋁再跌0.2%至近三個(gè)月最低。鋅小幅下跌，鎳小幅下跌刷新三個(gè)半月最低。但鉛漲0.8%

福匯現(xiàn)已推出相關(guān)金屬現(xiàn)貨交易產(chǎn)品，僅限TS2賬戶交易。交易代碼：鋁現(xiàn)貨AlumSpot，鉛現(xiàn)貨LeadSpot，鎳現(xiàn)貨NickelSpot，鋅現(xiàn)貨ZincSpot

 

 

美國及全球股市∶

標(biāo)普500和納指一度受到CPI利好而高開，但開盤10分鐘后已轉(zhuǎn)跌。最終標(biāo)普與納指100止步連續(xù)6日創(chuàng)新高，標(biāo)普跌幅0.88%，納指100跌幅2.24%回落至10日均線，道指收漲0.08%

有分析稱∶投資者撤出引科技七巨頭的幅度創(chuàng)2022年以來最大，資金受到盡快降息和美國經(jīng)濟(jì)得以實(shí)現(xiàn)軟著陸的市場(chǎng)預(yù)期帶動(dòng)，流轉(zhuǎn)到小盤股和工業(yè)股

高盛策略師∶即便是長期看漲AI潛在收益的投資者都在愈發(fā)擔(dān)心人工智能的采用速度不夠快，不足以證明相關(guān)概念股炒作的合理性，股市對(duì)AI的狂熱越來越脫離現(xiàn)實(shí)，

“投資者越來越擔(dān)心人工智能被過度投資的前景，特別是在超大規(guī)模企業(yè)中?！倍緢?bào)將是對(duì)AI熱潮持久性的關(guān)鍵考驗(yàn)，建議關(guān)注人工智能相關(guān)公司的銷售額指引修正值。

 

據(jù)Bespoke Investment Group統(tǒng)計(jì)，這是自2008 年10月10日以來首次出現(xiàn)羅素2000小盤股指數(shù)（福匯交易代碼US2000）漲超3%的同時(shí)標(biāo)普500 大盤下跌，也是1979年以來第二次出現(xiàn)這種情況。

同時(shí)，羅素2000指數(shù)超過納指100的幅度為5.8個(gè)百分點(diǎn)，是2020年11月以來最闊。

 

“科技股七姐妹”集體跳水，特斯拉和英偉達(dá)領(lǐng)跌。

Meta（福匯交易代碼FB.US）跌4.1%，谷歌（福匯交易代碼GOOG.US）跌2.9%，亞馬遜（福匯交易代碼AMZN.US）跌2.4%至一周低位，微軟（福匯交易代碼MSFT.US）跌2.5%至月內(nèi)低位，

蘋果（福匯交易代碼APPL.US）跌2.3%，8日里首次下跌，此前曾連續(xù)7日創(chuàng)新高。蘋果與歐盟就針對(duì)其觸控支付技術(shù)（tap-and-pay）的反壟斷調(diào)查達(dá)成和解。郭明